本来认为新能源汽车的调整已经开始，昨天大跌之后，没成想今天的反击更加猛烈了，相关指数涨幅一度接近9%，行业龙头比亚迪出现了涨停，股价一度突破了300元大关，宁德时代的股价最高到了570元，距离中金公司的目标价仅仅相差30元的空间，感觉明天稍微冲动就到了600元了。

　　这波新能源汽车高烧不断的根本，还是市场缺乏确定性的行业，目前可能唯一比较确定的增长就是新能源汽车了，这个数据是可以实实在在看得到的，所以资金们就开始疯狂地买了，主要是倒逼效应让一些主流资金改变了初衷，比如医药行业的基金经理开始买新能源了，还有一些其他行业的，比如说白酒行业有没有可能卖掉茅台去买新能源呢，这种做法完全有可能，基金就是为了创造收益，而新能源汽车的持续上涨造成了其他行业的内卷加剧，目前模式下似乎不买新能源汽车就是无路可走了。

　　但是对于这点我还是保持自身独立的判断，对过热的行业一定要回避为主，这个市场大热必死已经成了循环不断的逻辑，只是市场的记忆往往只有几秒而已，当然了市场资金也在不断的挖掘新的行业。

　　今天大佬放话了，兴业证券全球首席策略分析师张忆东说，现在的军工很像前两年的新能源汽车，对一些没有上市的军工企业进行了调研，得到的反馈是几十年从来没见过这么好的订单和景气度，只是目前的市场没有反应而已。

　　其实对这个观点我有三个看法：

　　一是军工类企业市场的观念还是没有转变，大家的思维还是停留在过去的概念炒作范畴，认为军工股的波动主要是基于突发事件的影响，没有业绩上的股价驱动因素；

　　二是军工行业的资金炒作都是游资主导，正规的基金等大机构是很少参与军工，这就是说市场资金的逻辑没有形成，如果说基金要是大面积的买军工股，或者说如果在未来的三季报或者年报中你发现基金开始配置军工股了，那时候可能军工行业的表现就水涨船高了，大概率会成为另一个版本的“新能源汽车”，记得当年新能源汽车开始的时候大家也不认可，而现在高位争着配置；

　　三是只有军工行业的业绩能够维持半年的持续增长，订单和景气度真正体现到业绩上了，整个行业才会被资金所关注，现在的市场资金基本是不见兔子不撒鹰，你订单再多也得让我看到业绩，没业绩的东西对不起免谈；

　　由此我认为大佬的观点是要关注的，对军工行业是到了该关注的时候，但是有两个前提必须要重视，一个是基金开始积极地参与了，另一个是业绩也体现出来了，还有一个就是相关行业的ETF密集发行，一般来说密集发行行业ETF时，其实对场内资金是一个很好的补血过程，这种补血效应越明显，那么后期行业指数表现的就越出色。